Chỉ báo kênh Keltner là gì? Hướng dẫn xác định xu hướng giá với chỉ báo Kênh Keltner

Chỉ báo kênh Keltner là gì?

Kênh Keltner là các đường bao xung quanh dựa trên biến động giá có thể ở trên hoặc dưới đường trung bình động lũy thừa (EMA). Chỉ báo Keltner sử dụng chỉ báo Khoảng dao động trung bình thực tế (ATR) để đặt khoảng cách kênh. Thông thường, chỉ báo kênh Keltner sẽ sử dụng 2 đường ATR ở trên và dưới đường EMA 20 ngày. Đường này sẽ điều khiển hướng trong khi đường ATR sẽ điều khiển độ rộng của kênh.

Chỉ báo kênh Keltner là chỉ báo theo sau xu hướng thường được dùng để tìm tín hiệu đảo chiều xu hướng thông qua việc phá kênh hay dựa vào hướng của kinh. Chỉ báo này cũng được sử dụng để xác định vùng quá mua và quá bán khi thị trường không có xu hướng.

Ý nghĩa của kênh Keltner

Các kênh, dải và đường bao của kênh được thiết kế để quan sát được hầu hết các hành động giá. Các xu hướng thường bắt đầu với những động thái mạnh mẽ. Đường giá tăng vọt vượt qua kênh trên cho thấy xu hướng tăng mạnh lên bất thường, trong khi đường giá đi xuống dưới kênh dưới cho thấy điều ngược lại. Những động thái như vậy có thể là tín hiệu cho việc đảo chiều xu hướng hoặc kết thúc một xu hướng.

Với đường trung bình động hàm mũ làm nền tảng; Kênh Keltner là một chỉ báo theo sau xu hướng. Như với các đường trung bình động và các chỉ báo theo xu hướng khác, Kênh Keltner đi theo sau hành động giá. Hướng của đường trung bình động tức là hướng của kênh. Nói chung, xu hướng giảm xuất hiện khi kênh di chuyển xuống thấp hơn, trong khi xu hướng tăng xuất hiện khi kênh di chuyển cao hơn,  xu hướng đi ngang xuất hiện khi kênh đi ngang.

Kênh đi lên và vượt lên trên đường xu hướng phía trên có thể báo hiệu sự bắt đầu của một xu hướng tăng. Sự suy thoái của kênh và phá vỡ bên dưới đường xu hướng thấp hơn có thể báo hiệu sự bắt đầu của một xu hướng giảm. Đôi khi một xu hướng mạnh không được giữ sau khi kênh phá vỡ và giá dao động giữa các đường kênh. Các khoản giao dịch như vậy được nhận dạng  bằng một đường trung bình động đi ngang. Giới hạn kênh sau đó có thể được sử dụng để xác định các mức mua quá mức và bán quá mức cho các giao dịch ngắn hạn.

So sánh giữa chỉ báo Bollinger Bands và Kênh Keltner

Có hai điểm khác biệt giữa Kênh Keltner và Dải Bollinger. Đầu tiên, Kênh Keltner nhìn sẽ mượt mà hơn Bollinger Bands vì độ rộng của Bollinger Bands dựa trên độ lệch chuẩn, dễ biến động hơn ATR, nên độ rộng của kênh Keltner sẽ có chiều hướng ổn định hơn của Bollinger Band, từ  đó dễ dàng hơn trong việc theo dõi xu hướng và xác định xu hướng.

Thứ hai, Kênh Keltner cũng sử dụng đường trung bình lũy thừa, nhạy cảm hơn đường trung bình động 20 ngày được sử dụng trong Bollinger Bands. Biểu đồ bên dưới hiển thị Kênh Keltner (xanh) với đường EMA 20 ở giữa (vàng), Bollinger Bands (đỏ) với đường MA 20 (cam). Lưu ý cách các Kênh Keltner mượt mà hơn Dải Bollinger. Ngoài ra, hãy lưu ý cách Độ lệch chuẩn bao hàm một phạm vi lớn hơn Kênh của chỉ báo Kênh Keltner hay còn là đường ATR.

Hướng dẫn xác định xu hướng giá với chỉ báo Kênh Keltner

Trong xu hướng tăng

Biểu đồ ở trên cho chúng ta thấy HCM đã bắt đầu một xu hướng tăng khi đường giá đã vượt qua kênh trên. Quả thật, sau đó đường giá đã tăng mạnh, thậm chí lên trên kênh trong một khoảng thời gian và đạt đỉnh vào cuối tháng 6. HCM cũng đã cho thấy tín hiệu của xu hướng giảm khi đường giá đi xuống dưới kênh dưới vào đầu năm 2022 và đúng như vậy sau đó giá tiếp tục giảm đến tháng 6.

Kể cả khi có một xu hướng tăng mới, chúng ta vẫn nên chờ chứng khoán điều chỉnh để có điểm vào tốt hơn và tăng tỉ lệ phần thường rủi ro. Các chỉ báo dao động động lượng hoặc các chỉ báo khác có thể được sử dụng để tìm ra vùng quá bán.

Trong xu hướng giảm

Biểu đồ của HPG cho chúng ta thấy được nó đã có dấu hiệu bắt đầu đi vào xu hướng giảm khi đi xuống dưới kênh dưới vào cuối tháng 4/2022. Sau đó, giá đã hồi lại nhưng gặp kháng cự là đường EMA 20 không vượt qua được nên ta có thể thấy xu hướng giảm khá mạnh.

Chỉ báo được kết hợp sử dụng ở đây là CCI 10 ngày để có thể xác định được vùng quá mua và khi chỉ báo này vượt qua mốc 100 được coi là quá mua và dưới mốc -100 được coi là quá bán.  Trong trường hợp này, nếu chỉ báo vượt qua mốc 100 và quay đầu giảm xuống dưới mốc 100 thì được coi là dấu hiệu tiếp tục của xu hướng giảm.

Nhưng tín hiệu này không còn chuẩn xác khi HPG đã dừng đà giảm ở đáy tháng 6/2022 và đồng thời nó cũng cho chúng ta biết được có thể có đảo chiều xu hướng.

Trong xu hướng đi ngang

Khi xu hướng đi ngang đã được xác nhận, chúng ta có thể sử dụng kênh Keltner để xác định vùng quá mua và vùng quá bán. Một xu hướng đi ngang có thể được xác nhận bằng cách xem hành động giá cũng như dựa vào chỉ báo ADX.

Biểu đồ ở dưới của NKG dao động ở giữa mức hỗ trợ ở vùng 20-21 và vùng kháng cự ở vùng 24-26 từ giữa tháng 6 đến nửa cuối tháng 8. Đường EMA 20 ở giữa cũng cho chúng ta thấy được xu hướng đi ngang vào khoảng thời gian tương tự.

Chỉ báo ADX xác nhận NKG đang không ở trong một xu hướng khi chỉ báo này cũng đang có xu hướng đi ngang và ở dưới mốc 30. Nếu có một xu hướng tăng thì chỉ báo này sẽ lên cao. Phần lớn thời gian từ giữa tháng 6 đến cuối tháng 8 chỉ báo chỉ nằm ở dưới mốc 30.

Chúng ta có thể sử dụng kênh Keltner để tìm tín hiệu đảo chiều xu hướng, sau khi đã xác nhận đang có một xu hướng yếu và có khoảng giao dịch nhất định. Phần lớn thời gian từ giữa tháng 6 đến cuối tháng 8 đường giá ở kênh dưới và cũng có lúc chạm kháng cự nhưng chưa vượt qua được, đây cũng là tín hiệu cho thấy có thể có tín hiệu đảo ngược.

Tóm lại, Kênh Keltner là một chỉ báo theo sau xu hướng được thiết kế để xác định xu hướng cơ bản và việc xác định được xu hướng là điều quan trọng. Sử dụng các phương pháp và ví dụ được nêu trên, chúng ta có thể xác định xu hướng để tự làm được thiết lập yêu thích. Như với tất cả các kỹ thuật phân tích, Kênh Keltner nên được sử dụng cùng với các chỉ báo và phân tích khác. Các chỉ báo động lượng có thể là một lựa chọn hữu ích để sử dụng cùng kênh Keltner để đạt hiệu quả giao dịch.

Top 5 cổ phiếu tốt nhất để đầu tư ngay bây giờ!

Nhóm phân tích của Chứng khoán DSC vừa xác định được Top 5 cổ phiếu mà chúng tôi tin là tốt nhất để các nhà đầu tư mua ngay bây giờ. 5 cổ phiếu này có thể tạo ra lợi nhuận vượt trội trong năm nay: